APR и APY часто описывают один продукт с разных сторон. Официальный обзор FDIC Truth in Savings использует APY как ставку раскрытия, учитывающую проценты и капитализацию по депозитам.
"APY удобнее для сравнения, потому что учитывает капитализацию. APR полезен, но показывает только часть картины."
Сверяйте условия
Используйте именно ту частоту капитализации, которая указана в продукте. Daily APY и monthly APY нельзя сравнивать напрямую.
Сравнивайте эффективную доходность
Сравнивайте APY с APY. APR может занижать реальную доходность при регулярной капитализации.
Помните о переменных ставках
Если ставка меняется, APY тоже меняется. Высокая APY — это снимок текущих условий, а не обещание.
Часто задаваемые вопросы
APR — номинальная годовая ставка без учета капитализации. APY — эффективная годовая доходность с учетом капитализации процентов.
Формула: APY = (1 + APR / n)^n - 1, где APR записан как десятичная дробь, а n — число периодов капитализации в год.
Да. Используйте APR = n × ((1 + APY)^(1/n) - 1), где APY записана как десятичная дробь. Для непрерывной капитализации: APR = ln(1 + APY).
Это модель, где проценты начисляются как будто постоянно, а не фиксированными периодами. Для APR в APY формула: APY = e^APR - 1.
При капитализации проценты начисляются не только на основной капитал, но и на уже начисленные проценты. Чем чаще капитализация, тем больше разница.
Используйте частоту, указанную банком, биржей, кредитным продуктом или DeFi-протоколом: ежедневно, ежемесячно, ежеквартально или ежегодно.
Нет. APY — это способ выражения ставки. Реальная доходность зависит от переменной ставки, комиссий, выводов средств, рисков и условий продукта. Для депозитов США FDIC описывает APY в официальном обзоре Truth in Savings.
